5 ativos para além das criptomoedas

As criptomoedas não são os únicos ativos digitais à sua disposição. Descubra outros investimentos digitais que pode valer a pena considerar. 

O crescimento dos ativos digitais tem sido exponencial e há várias opções que podem robustecer uma estratégia de portfólio diversificada. No entanto, num mercado em tão rápida evolução, todos os cuidados são poucos e é fundamental conhecer bem as suas opções. 

Mercado Europeu de ativos digitais

[Fonte: The Tokenizer]

Tokens digitais - para além das principais criptomoedas

Tokens digitais, são instrumentos representados em blockchain. Existem diferentes formas de classificar a variedade de tokens digitais, mas em suma, estes podem ser definidos em: (1) Stablecoins, (2) Utility Tokens, (3) Payment Tokens e (4) Security Tokens. Security Tokens e Stablecoins, têm como objetivo, paridades de acordo com um instrumento financeiro, sejam moedas, ações, commodities, etc. Atualmente, tem crescido o interesse por parte de grandes instituições em explorarem estas soluções, especialmente no mercado de dívida. 

Utility Tokens, referem-se a criptoativos necessários para atuar numa determinada blockchain. Por exemplo, o Ether da Ethereum pode ser considerado um Utility Token. Contudo, o Ether também pode ser utilizado como meio de pagamento, o que o classifica como Payment Token. Ou seja, as classificações não são únicas para todas as criptomoedas. Um smart contract na rede Ethereum, pode ser utilizado para a criação de uma Stablecoin (como é o caso do Tether: USDT). Em suma, existe uma pluridade de tokens digitais bem como diferentes classificações para os mesmos. De facto, com a vaga de inovação que tem existido neste setor, é de esperar, a emergência de novas classificações mais granulares no futuro.

Descubra 5 ativos alternativos a explorar, para além das criptomoeadas mais comuns.

1. Stablecoins, maior estabilidade

Já existem há vários anos, mas têm despertado cada vez mais interesse, no mercado digital e também no tradicional. O valor de Stablecoins no mercado tem aumentado de ano para ano, ultrapassando já os $100 mil milhões.

Número de Stablecoins no mercado

[Fonte: Coindesk]

As Stablecoins são ativos digitais cujo valor está associado a um cabaz de referência composto por ativos físicos, geralmente moedas fiduciárias, mas também outros ativos de referência como ouro ou petróleo. Assim, as Stablecoins são uma forma de evitar a alta volatilidade que normalmente está associada ao mercado das criptomoedas. 

Os investidores podem usar Stablecoins para diversificar os seus portfólios. Isto é particularmente útil em mercados altamente voláteis, onde é necessário procurar algum nível de proteção em períodos de maior incerteza. Contudo, embora ofereçam mais estabilidade comparativamente às criptomoedas, não deixam de ser um investimento de risco. 

2. Moeda Digital de Banco Central, para maior controlo regulamentar 

Os bancos centrais em todo o mundo estão agora a explorar os potenciais benefícios da emissão de moedas digitais, graças aos avanços tecnológicos e à diminuição do uso de dinheiro físico. Até julho de 2022, havia quase 100 Moedas Digitais de Banco Central em fase de pesquisa ou desenvolvimento e duas totalmente lançadas.

A Moeda Digital de Banco Central – como o Euro Digital - mais não é do que uma Stablecoin emitida por bancos centrais. Ao contrário do que acontece com as criptomoedas, que não são emitidas nem geridas por qualquer entidade oficial, a Moeda Digital de Banco Central é garantida pelo Governo do país emissor. Assim, todas as Moedas Digitais do Banco Central são Stablecoins, mas nem todas as Stablecoins são Moedas Digitais do Banco Central, já que nem sempre são criadas ou emitidas por bancos centrais.

3. ETFs, exposição indireta aos ativos digitais

O valor dos ETFs – Exchange Traded Funds - em todo o mundo aumentou significativamente no período de 2003 a 2022 numa ordem de quase 10x, motivo pelo qual continuam a ser um dos produtos mais populares entre todo o tipo de investidores.

[Fonte: Statista]

Os ETFs são uma forma regulamentada e disponível na bolsa de valores para os investidores conseguirem exposição ao mercado de criptomoedas. Replicam ativos digitais, como criptomoedas, mas por serem regulamentados e supervisionados pelas autoridades financeiras, oferecem uma camada adicional de segurança em comparação com algumas exchanges de criptomoedas.

4. Cripto-FX, negociação entre diferentes moedas

Os Cripto-FX, são instrumentos financeiros que permitem ao investidor, assumir uma exposição cambial entre moedas fiduciárias e as diferentes criptomoedas, de uma forma simples e prática. Ou seja, o investidor não incorre o risco de deter diretamente os criptoativos, mas sim ao derivado do câmbio entre a criptomoeda e a moeda fiduciária. Isto reduz o risco de perda dos ativos, devido a procedimentos impróprios por parte do investidor (por exemplo, a perda das chaves criptográficas). Adicionalmente, o investidor pode alavancar as posições de forma a capturar uma parte maior da volatilidade do mercado. 

Volatilidade Bitcoin vs. Cripto-FX 

[Fonte: Learn ByBit]

É bem evidente a diferença entre o mercado das criptomoedas e de FX: a volatilidade das primeiras é significativamente maior. Contudo, é importante considerar que os Cripto-FX também envolvem riscos substanciais. A volatilidade pode resultar em perdas significativas se os investidores não estiverem bem informados e não gerirem adequadamente os riscos e margens.

5. NFTs, o futuro da propriedade digital

Espera-se que o mercado global de NTFs cresça a uma taxa de crescimento anual composta de 34,2% entre 2023 e 2030.

Valor de mercado NFT (mil milhões de USD)

[Fonte: Grand View Research]

Os NFTs são tokens digitais únicos e indivisíveis, baseados em tecnologia blockchain. Representam uma forma de registo de propriedade digital ou de autenticidade de ativos exclusivos, como arte, vídeos, músicas, jogos e outros tipos de conteúdo digital. O mercado de NFTs é bastante ativo, onde compradores e vendedores podem negociar com preços que variam de acordo com a procura, raridade e reputação do criador. Da mesma forma que os investidores podem investir em arte, é possível diversificar o portfolio comprando e vendendo NFTs. 

Banco Carregosa, ao seu lado na gestão de ativos digitais

À medida que os mercados financeiros continuam a evoluir para incluir cada vez mais ativos digitais, é fundamental conhecer os desafios e aproveitar as oportunidades. Conte com o aconselhamento especializado do Banco Carregosa para o ajudar a desenvolver estratégias personalizadas alinhadas com os seus objetivos financeiros individuais. Contacte-nos e tome decisões de investimento em ativos digitais bem fundamentadas.