Rendimento na reforma: 5 soluções que vale a pena explorar

Aqui estão 5 soluções para obter rendimento na reforma e planear uma nova fase de vida.

A transição para a reforma é um dos momentos mais desafiantes da vida. Marca o fim da carreira profissional ativa e o início de uma nova fase. Descubra 5 soluções para conseguir maior rendimento na reforma. 

1. Investimento em ações, possibilidade de crescimento

Investir em ações é uma das opções para obter rendimento a pensar na reforma, especialmente para quem procura manter a liquidez. Os investidores ganham pela valorização do preço das ações e pelos dividendos pagos, que podem inclusivamente reinvestir durante a fase laboral, capitalizando esse rendimento. 

No entanto, recorde que os preços das ações podem oscilar significativamente num curto espaço de tempo e, por isso, existe risco. Contudo, se criar uma carteira diversificada e mantiver uma boa estratégia de longo prazo, enquanto continua a trabalhar, terá uma maior possibilidade de gerar retorno que poderá usar após a reforma. 

2. ETFs, diversificação simples e eficiente

Os ETFs são fundos de investimento que replicam os índices de mercado, como, por exemplo, o S&P 500. Este é mesmo um dos exemplos mais conhecidos e segue o desempenho das 500 maiores empresas americanas. Este índice tem gerado retornos anualizados médios de 10% desde que foi lançado, há quase 100 anos, pelo que se torna atrativo para os investidores. Desta forma, e à semelhança do racional explicado para as ações, o investimento feito em ETFs tende a ser uma forma de gerar rendimento ao longo dos anos em que se está a trabalhar, perspetivando um retorno no longo prazo para a reforma.

Legenda: Gráfico ETF SPY, que segue o SP500

Os ETFs podem ser comprados e vendidos como ações individuais, a qualquer momento durante o horário de negociação. São uma boa opção para investidores que procuram diversificação numa grande variedade de ativos, como ações, títulos, commodities ou setores, sem terem de as selecionar individualmente. É, por isso, uma forma simples de equilibrar e proteger um portfólio.

Leia também: Guia para investir num ETF

3. Fundos de distribuição de dividendos, para um rendimento regular

Os fundos de distribuição são fundos de investimento que têm previstos na sua política de investimento a distribuição regular de rendimentos. Tanto podem ser fundos de ações, obrigações ou multi-ativos. São uma forma de obter rendimento constante e periódico como complemento da valorização de capital que estes fundos procuram. 

Com esta solução, os investidores não precisam de selecionar ativos individualmente, ficam com uma carteira de ativos diversificada detendo uma só posição e podem estar expostos ao mercado financeiro com a gestão de profissionais dedicados que gerem a estratégia de investimento do fundo, complementando estas vantagens com a remuneração regular. 

4. PPRs

Os PPRs são amplamente reconhecidos como uma das soluções de poupança mais populares em Portugal para quem deseja preparar-se financeiramente para a reforma. Estes planos oferecem diversas vantagens, especialmente no que toca a benefícios fiscais e flexibilidade de opções de investimento.

Uma das principais características dos PPRs é a possibilidade de deduzir as contribuições no IRS até determinados limites, o que pode aliviar a carga fiscal anual. Além disso, os PPRs disponibilizam uma ampla gama de perfis de risco, desde soluções conservadoras até opções mais dinâmicas. Esta diversidade permite que os investidores escolham o PPR que melhor se alinha com o seu perfil de risco e horizonte temporal.

O resgate dos PPRs é flexível, mas condicionado. Embora seja possível retirar o capital antes da reforma, há regras que definem em que circunstâncias esse resgate pode ser feito sem penalizações, como em casos de desemprego de longa duração ou doença grave. Fora dessas situações especificas, o resgate antecipado pode implicar a devolução dos benefícios fiscais obtidos e outras penalizações. 

Dada a sua estrutura e objetivos, os PPRs são especialmente indicados para investidores que desejam uma poupança dedicada à especificamente para a reforma, com foco na segurança e eficiência fiscal. 

5. Unit-Linked 

Os Unit-Linked apresentam-se como uma alternativa flexível e atrativa para quem pretende acumular capital a longo prazo, combinando o investimento com um seguro de vida. Ao contrário dos PPRs, estes produtos são mais direcionados para investidores que desejam ter maior controle sobre a sua estratégia de investimento e que valorizam a personalização.

A principal característica dos Unit-Linked é a sua natureza híbrida, que combina investimento em fundos com uma componente de seguro de vida. Este aspeto pode ser particularmente apelativo para quem procura uma proteção adicional para os seus beneficiários, ao mesmo tempo que acumula poupanças para a reforma. O grande atrativo dos Unit-Linked reside na sua flexibilidade de investimento, permitindo diversificar o portefólio em vários tipos de ativos, como ações, obrigações e até ativos alternativos. Esta flexibilidade possibilita que o investidor ajuste a sua carteira ao longo do tempo, consoante o seu perfil de risco e objetivos financeiros.

Embora os Unit-Linked não ofereçam benefícios fiscais imediatos na fase de poupança, como acontece com os PPRs, eles podem proporcionar vantagens fiscais consideráveis na fase de resgate. Na legislação atual, após 5 e 8 anos, de investimento, uma parte significativa dos rendimentos pode ficar isenta de tributação, o que os torna uma solução interessante para quem planeia a reforma a longo prazo. 

Os Unit-Linked são assim uma solução adequada para investidores que procuram flexibilidade e uma maior personalização dos seus investimentos, com a vantagem adicional de uma componente de seguro de vida.

Leia também: O que são Unit-Linked?

Banco Carregosa, o aconselhamento que precisa para obter rendimento na reforma

Estas são algumas das soluções que poderá equacionar para obter rendimento na reforma. Tal como acontece com qualquer outro investimento, é importante considerar os seus objetivos financeiros pessoais, tolerância ao risco e horizonte de investimento antes de fazer a sua escolha. Diversificar o seu portfólio com várias destas opções pode ajudar a construir um plano de reforma sólido e adaptado às suas necessidades. Conte com a equipa do Banco Carregosa para o aconselhar nesta escolha, e tomar uma decisão informada, consciente e personalizada.