Pension Savings Scheme
Although nobody can predict the future, it is possible to plan for it
With Banco Carregosa’s Pension Savings Plans, you can make long-term investments and benefit from professional management, solutions tailored to your profile, and also enjoy the tax benefits associated with PPRs (Retirement Savings Plans).
What is a Pension Savings Scheme?
A Pension Savings Plan (PPR – Plano Poupança Reforma) is a long-term financial savings product designed specifically to supplement retirement.
It enables you to systematically build wealth over the years while enjoying significant tax benefits during the investment phase and upon redemption.
It is one of the most effective ways to prepare financially for the future, providing greater peace of mind and financial independence in retirement.
Savings
Build up your assets in the long term
Profitability
Professional management of your investments
Tax Benefits
IRS deductions of up to €400
Reduced Taxation
Withholding tax of 8% under the conditions provided for by law.
Why invest in PPRs? Advantages of PPRs
Tax Benefits;
Reduced taxation upon redemption;
Professional and diversified management;
Flexibility to top-up amounts over time;
Transfer from other PPRs without losing your benefits.
Our offering | Sixty Degrees Fund
Flexible PPR/OICVM
The Sixty Degrees Fund Flexible PPR/OICVM is a flexible, open-ended investment fund that combines active management with a strategy of global diversification.
This product is designed for investors seeking a retirement savings solution that offers long-term growth potential and all the tax advantages of PPRs.
Flexible Management
An investment strategy that can be adapted to market conditions.
Diversification
A diversified portfolio across multiple asset classes.
Experienced Team
Management is in the hands of professionals with decades of experience.
Transparency
Clear information and detailed reports.
Subscription Conditions
- Minimum subscription: €1,000
- Minimum top-up amounts: €100
- No subscription, redemption or custody fees.
Documentation
Tax Benefits | Taxation
IRS tax deductions and reduced taxation upon redemption
Income Tax Deduction
* By the passive subject.
By subscribing to a PPR, you can deduct 20% of your annual payments from your personal income tax.
Reduced Taxation on Redemption
You can benefit from a reduced tax rate if you redeem the PPR in accordance with the legal conditions. The PPR is taxed at a reduced rate outside the conditions set out in the law, but not by as much.
Evolution of the Participation Unit - Category R (EUR)
Data as of 30-04-2026
Distribution by Asset Class
Data as of 30-04-2026
Distribution by Country
Data as of 30-04-2026
Profitability
Profitability since inception (02-02-2021 to 30-04-2026)
20,05%
Profitability % (EUR)
30-04-2026
Source: data from the Sixty Degrees PPR/OICVM Flexible Fund - Category R (similar to Category C), marketed by Sixty Degrees SGOIC, S.A.
Risk
The shaded area of the scale above highlights the fund's (share class I and R) risk classification based on the Summary Risk Indicator (ISR). The ISR indicator is a guideline on the level of risk of this product when compared to other products. It shows the likelihood that the product will suffer financial losses in the future due to market fluctuations.
4.9% Value-at-Risk (VaR)
For a 99% confidence level, VaR (%) represents the maximum loss of the Fund's share classe I current portfolio within 30 days.
4.6% Annualized volatility
The annualized volatility rate (%) is a risk indicator that measures the standard deviation of the Fund's share class I daily returns since its launch date.
Notes
This information concerns the investment fund’s share class I managed by Sixty Degrees SGOIC, SA and does not dispense the reading of the respective constitutive documents:Fund prospectus and fundamental information for investors (IFI) are available at www.sixty-degrees.com without any burdens or charges.
The values ??refer to past recorded returns that do not consider income tax on redemptions (net of management fees and depositary), so they do not constitute any guarantee of future returns since the value of the investment may increase or decrease depending on the funds level of risk at that time. Sixty Degrees warns that, as a rule, greater profitability is associated with a higher level of risk. Profitability would only be obtained if the investment was made during the entire reference period. The value of 1 fund share may increase or decrease depending on the valuation of the assets that make up the fund holdings, which may imply loss of invested capital.
Penalty-free redemption conditions
Redemption Conditions | When is it possible to redeem the PPR without penalties?
From the age of 60 or upon retirement. (1)
Long-term unemployment. (2)
Permanent incapacity for work. (2)
Serious illness. (2)
Payment of instalments for a mortgage on one’s permanent residence, unless it is repaid early. (1)
In the event of the participant’s death, redemption can be made by their beneficiaries or heirs. (2)
Notes:
(1) Provided that the PPR has been subscribed to for at least five years and at least 35% of the total payments have been made during the first half of the contract.
(2) At any time.
According to current legislation, redeeming outside of the above conditions requires the return of all tax benefits, plus 10% for every year that has elapsed.
Questions | Frequently Asked
O que é um PPR (Plano Poupança Reforma)?
Um Plano Poupança Reforma (PPR) é um produto financeiro, de médio e longo prazo concebido para ajudar a constituir um complemento à pensão de reforma, com potencial de valorização dos montantes investidos ao longo do tempo e vantagens fiscais previstas na lei.
Que tipos de PPR existem?
• PPR sob a forma de seguro — geralmente com capital ou rendimento mínimo garantido (mais conservador).
• PPR sob a forma de fundo de investimento fundos (PPR/OICVM ou fundos de pensões) — investe em mercados financeiros e não tem garantia de capital, podendo oferecer maior potencial de rentabilidade a longo prazo.
Qual a diferença entre um PPR sob a forma de Fundo e um PPR sob a forma de seguro?
• PPR sob a forma de Seguro: produto de seguro com estrutura mais conservadora, podendo oferecer uma garantia de capital ou rendimento mínimo.
• PPR sob a forma de Fundo: produto de investimento (gerido como fundo), sem garantia de capital, com rendibilidades dependentes da evolução dos mercados financeiros.
Onde investem os PPR?
Os PPR sob a forma de fundos investem em carteiras diversificadas de ativos (como obrigações e ações), de acordo com o perfil de risco do fundo. Os PPR sob a forma de seguros podem aplicar em ativos mais conservadores, de acordo com a política de investimento do produto.
Os PPR têm risco?
Sim. Os PPR sem garantia de capital estão sujeitos à volatilidade dos mercados e o valor pode subir ou descer. Os PPR com garantia tendem a ter menor risco, mas podem oferecer rendibilidades mais baixas.
Como saber qual é o melhor PPR para mim?
A escolha deve considerar:
• O perfil de risco do investidor;
• O horizonte temporal de poupança;
• Os custos e comissões do produto;
• Os objetivos financeiros (complemento de reforma, liquidez, etc.).
Qual a melhor idade para fazer um Plano Poupança Reforma?
Não há uma idade “ideal”, mas quanto mais cedo começar, maior o tempo de acumulação e potencial de valorização, além de poder beneficiar dos limites máximos de dedução anual no IRS.
Quais são as vantagens de investir num PPR?
Investir num PPR permite beneficiar de vantagens fiscais no IRS, com possibilidade de deduzir no IRS parte das entregas, usufruir de tributação reduzida sobre os ganhos no resgate, contar com gestão profissional dos fundos, flexibilidade para fazer entregas periódicas ou pontuais e criar disciplina de poupança a longo prazo para preparar a reforma de forma eficiente e segura.
Quais são os benefícios fiscais do PPR?
Um dos maiores benefícios do PPR são as deduções no IRS (são dedutíveis à coleta, em sede de IRS, 20% dos valores aplicados em PPR), que podem chegar até aos 400 euros por ano, dependendo da idade do subscritor:
| Idade do Subscritor | Investimento para obter o benefício fiscal máximo* | Dedução máxima à coleta* |
|---|---|---|
| Até 35 anos | 2.000€ | 400€ |
| Entre 35 e 50 anos | 1.750€ | 350€ |
| Superior a 50 anos | 1.500€ | 300€ |
*Por sujeito passivo.
Este benefício fiscal de 20% depende também do rendimento e das deduções à coleta. Significa que a soma das deduções à coleta relativa a despesas de saúde, educação, formação, seguros de saúde, etc., não pode exceder determinados limites globais estabelecidos em função do escalão de rendimento coletável.
| Inferior a 8 342€ | Superior a 8 342€ e inferior a 80 000€ | Superior a 80 640€ |
|---|---|---|
| Sem limite |
1.000€ + [(2.500€ - 1.000€) * [(80.000€ - rendimento coletável) / (80.000€ - 8.342€))] |
1 000€ |
Não são dedutíveis os valores aplicados após a data da passagem à reforma ou os valores pagos por terceiros, exceto quando efetuados pelas entidades empregadoras em nome e por conta dos seus trabalhadores (n.º 8 do art.º 21.º do Estatuto dos Benefícios Fiscais).
Posso fazer reforços no PPR?
Sim, a maioria dos PPR permite que o participante faça entregas regulares e/ou pontuais, permitindo ajustar o plano às suas capacidades e objetivos de poupança.
É possível pedir o resgaste do PPR?
Sim, pode pedir o resgate do seu PPR a qualquer momento. No entanto, os benefícios fiscais completos só se aplicam se o resgate cumprir as condições legais previstas (por exemplo, idade ou situações específicas).
Quais são as condições para fazer o resgaste do PPR?
O resgate de um Plano Poupança Reforma (PPR) pode ser efetuado sem penalizações fiscais, desde que ocorra numa das situações legalmente previstas:
• Reforma por velhice do participante ou do cônjuge, quando o PPR seja bem comum;
• A partir dos 60 anos de idade do participante ou do cônjuge, se o PPR for bem comum;
• Desemprego de longa duração do participante ou de qualquer membro do seu agregado familiar;
• Incapacidade permanente para o trabalho, independentemente da causa, do participante ou de qualquer membro do agregado familiar;
• Doença grave do participante ou de qualquer membro do agregado familiar;
• Pagamento de prestações de crédito à habitação própria e permanente, incluindo capital, juros, comissões e outras despesas associadas, podendo o resgate ser utilizado para prestações vencidas ou vincendas.
Condições adicionais aplicáveis:
• Nos casos de reforma por velhice ou a partir dos 60 anos, apenas podem ser resgatados montantes correspondentes a entregas efetuadas há pelo menos 5 anos.
• O reembolso da totalidade do PPR nestas situações só é possível se pelo menos 35% das entregas tiverem sido efetuadas na primeira metade da vigência do contrato.
• Nos casos de desemprego de longa duração, incapacidade permanente ou doença grave, esta regra aplica-se apenas às entregas realizadas quando o participante (ou o membro do agregado familiar relevante) já se encontrava nessa situação.
Em caso de morte do Participante ou do cônjuge, quando o PPR seja bem comum:
• Se for um PPR sob a forma de Fundo: o valor faz parte da herança e é transmitido aos herdeiros, segundo a lei sucessória.
• Se for um PPR sob a forma de Seguro: pagamento aos beneficiários designados ou, na sua ausência, aos herdeiros.
Posso usar o PPR para pagar a minha habitação?
Sim, a legislação permite que o valor do PPR seja utilizado para pagamento de prestações de contratos de crédito garantidos por hipoteca sobre imóvel destinado à habitação própria e permanente, desde que cumpridos os requisitos legais de tempo e percentagem de entregas.
Qual é a fiscalidade a aplicar em caso de resgate fora das condições legalmente previstas?
Em caso de resgate de um Plano Poupança Reforma (PPR) fora das condições legalmente previstas, aplica-se um regime fiscal específico, previsto na lei, que continua a ser globalmente mais favorável do que o aplicável à maioria dos produtos de poupança e investimento.
A tributação incide exclusivamente sobre os rendimentos e beneficia de taxas reduzidas, que diminuem progressivamente em função do tempo de permanência do investimento no PPR.
Fiscalidade aplicável aos rendimentos do PPR
| Antiguidade do PPR | Taxa de IRS sobre os rendimentos |
|---|---|
| Menos de 5 anos | 21,5% |
| Entre 5 e 8 anos | 17,2% |
| Mais de 8 anos | 8,6% |
O que acontece se eu resgatar antecipadamente e já tiver usufruído de benefícios fiscais?
Se resgatar fora das condições legais, pode ser necessário devolver os benefícios fiscais obtidos, acrescidos de eventuais penalizações previstas na lei - conforme o regime fiscal vigente.
Posso transferir ou alterar o meu PPR?
Sim. É possível transferir um PPR para outra entidade ou alterar o tipo de PPR, por exemplo, passando de um PPR com capital garantido para um PPR sem capital garantido, ou vice-versa, de acordo com o perfil de risco do investidor.
Tenho de pagar para transferir o meu PPR?
Depende do tipo de PPR:
• PPR sem capital garantido:
A transferência é gratuita.
Por lei, não podem ser cobradas comissões de transferência.
• PPR com capital garantido (PPR sob a forma de seguro):
Pode ser cobrada uma comissão de transferência, até ao máximo legal de 0,5% do valor transferido, nos termos previstos no contrato. A comissão, quando aplicável, incide apenas sobre o valor transferido e encontra-se limitada por lei, não podendo ultrapassar o limite máximo estabelecido.
Se transferir o meu PPR, perco os benefícios fiscais já obtidos?
Não. A transferência de um PPR não implica a perda dos benefícios fiscais já usufruídos, desde que o montante seja transferido integralmente para outro PPR elegível.
A transferência de um PPR afeta o tempo de contagem para o benefício fiscal na tributação em caso de resgate?
Não. O tempo de permanência do investimento mantém-se, sendo considerado desde a data das entregas originais, mesmo após a transferência para um novo PPR.
Como posso transferir o meu atual PPR para o Banco Carregosa?
Se já é cliente do Banco Carregosa, o processo é simples. Basta entrar em contacto com o seu Gestor de Conta ou Private Banker e nós tratamos de todo o processo.
Se não é cliente do Banco Carregosa, abra a sua conta aqui em 5 minutos e solicite a transferência do PPR.
Não precisa de resgatar o PPR nem de tratar de questões fiscais, assegurando uma transição simples e sem impacto fiscal.
