Business Financing | ‘Impulsar Portugal’ Guarantee Lines
A sum of up to 1,500,000,000 EUR is available to be distributed across four specific facilities.
Business Financing | ‘Impulsar Portugal’ Guarantee Lines
The Business Financing 'Impulsar Portugal' offers financing solutions for a variety of business needs, ranging from working capital to strategic investment and the creation of new businesses. It also includes a solution for issuing performance bonds.
Areas of Activity
Short Term
up to 7,500,000 EUR
Intended to finance short-term cash flow requirements and is renewable primarily, but not exclusively, via current account facilities, promissory notes, commercial paper, foreign bill discounting, factoring, and confirming.
Strategic Investment
up to 25,000,000 EUR
Intended to finance companies’ strategic investments, specifically the acquisition of shareholdings as part of business succession processes or scaling up, as well as equipment or property leases.
New businesses
up to 1,000,000 EUR
Intended to finance investments and working capital for start-ups.
Technical Guarantees
up to 2,500,000 EUR
These are provided either directly to the final beneficiary or as a counter-guarantee for an existing guarantee.
Until 31 December 2028, the opening and closing dates of the facility and its sub-facilities will be communicated by BPF. In accordance with the terms set out in the General Conditions, BPF may announce the termination of the Mutual Guarantee Line.
Short-term
Operações elegíveis
Financiamento de curto prazo, renováveis ou não, nomeada mas não exclusivamente via conta corrente, financiamento por livrança, papel comercial, desconto sobre o estrangeiro, factoring e confirming.
Empresas elegíveis
Empresas que cumpram as condições estabelecidas nas Condições Gerais aplicáveis às Linhas de Garantia Mútua do Acordo.
Montante Máximo por Empresa
7.500.000 EUR.
Prazo Global do Financiamento
Até 60 meses. Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
Período de carência
Não aplicável.
Spread do contrato de mútuo
O Spread máximo será apurado de acordo com notação de risco própria de cada instituição de crédito e maturidade da operação.
Comissão máxima de garantia
A Comissão de garantia será cobrada sobre o montante garantido e calculada de acordo com o rating, tipologia de empresa e maturidade da operação. Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
Amortização
Acordado entre a IC e a Empresa de acordo com as necessidades da mesma. Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
% Garantia Mútua / % Contragarantia
50%/60%
Strategic investment
Operações elegíveis
Financiamento de médio de longo prazo destinado a:
i) à aquisição de participações sociais no âmbito de processos de sucessão empresarial, aumento de escala, ou operações de Management Buyout (MBO) e Management Buyin (MBI);
ii) a leasings mobiliários e imobiliários;
iii) ao financiamento de operações de investimentos de empresas viáveis que se proponham adquirir empresas em situação de dificuldade financeira ou em processo de insolvência.
Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
Empresas elegíveis
Empresas que cumpram as condições estabelecidas nas Condições Gerais aplicáveis às Linhas de Garantia Mútua do Acordo e que, no caso particular de operações para aquisição de participações sociais no âmbito de processos de sucessão empresarial, aumento de escala, ou operações de MBO e MBI, cumpram, cumulativamente, determinadas condições.
Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
Montante Máximo por Empresa
25.000.000 EUR.
Prazo do mútuo
Até 144 meses a contar da data de contratação.
Período de carência
Até 36 meses a contar da data de contratação.
Spread do contrato de mútuo
O Spread máximo será apurado de acordo com notação de risco própria de cada instituição de crédito e maturidade da operação.
Comissão máxima de garantia
A Comissão de garantia será cobrada sobre o montante garantido e calculada de acordo com o rating, tipologia de empresa e maturidade da operação.
Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
% Garantia Mútua / % Contragarantia
70%/70%
Amortização
Acordado entre a IC e a Empresa de acordo com as necessidades da mesma.
Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
New business
Operações elegíveis
Financiamentos de médio e longo prazo destinado ao investimento em ativos fixos corpóreos e incorpóreos, abrangendo leasings mobiliários e imobiliários, incluindo partilha do bem locado, ou fundo de maneio, de empresas recentemente constituídas.
Empresas elegíveis
Empresas que cumpram as condições estabelecidas nas Condições Gerais aplicáveis às Linhas de Garantia Mútua do Acordo e, cumulativamente, determinadas condições.
Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
Montante Máximo por Empresa
1.000.000 EUR.
Prazo Global do Financiamento
Até 120 meses a contar da data de contratação.
Período de carência
Até 24 meses a contar da data de contratação.
Amortização
Acordado entre a IC e a Empresa de acordo com as necessidades da mesma.
Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
Spread do contrato de mútuo
O Spread máximo será apurado de acordo com notação de risco própria de cada instituição de crédito e maturidade da operação.
Comissão máxima de garantia
A Comissão de garantia será cobrada sobre o montante garantido e calculada de acordo com o rating, tipologia de empresa e maturidade da operação.
Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
% Garantia Mútua / % Contragarantia
80%/80%
Technical guarantees
Operações elegíveis
Garantias de boa execução, concurso, cumprimento ou pagamento, entre outras, renováveis ou não renováveis, prestadas diretamente ao beneficiário final ou como contragarantia de garantia prestada.
As operações podem ser formalizadas pela SGM com os clientes mediante o recurso à emissão de garantias autónomas individuais emitidas para cada caso específico ou mediante a celebração de um contrato de plafond de garantias destinado à emissão de várias garantias ao abrigo do mesmo.
Empresas elegíveis
Empresas que cumpram as condições estabelecidas nas Condições Gerais aplicáveis às Linhas de Garantia Mútua do Acordo e, cumulativamente, determinadas condições.
Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
Montante Máximo por Empresa
2.500.000 EUR, sendo que, no caso particular das garantias de bom pagamento, o montante máximo de garantia por empresa é de 1.000.000 EUR.
Prazo da garantia
Até 120 meses a contar da data de Contratação. No caso das operações renováveis, semestral ou anual, até um prazo máximo de 120 meses, com possibilidade de denúncia pelo Banco e/ou da garanta pela SGM, a cada renovação.
Período de carência
Não aplicável.
Percentagem máxima de garantia concedida pela SGM
Até 75%, para garantias prestadas a favor das IC.
Até 100%, para garantias prestadas diretamente ao beneficiário final.
Comissão máxima de garantia
A Comissão de garantia será cobrada sobre o montante garantido e calculada de acordo com o rating, tipologia de empresa e maturidade da operação.
Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
Comissão de garantia bancária, tendo em conta o perfil de risco da Empresa
Na componente de garantias bancárias prestadas pelos bancos a favor de terceiras entidades, os bancos poderão cobrar uma comissão de garantia calculada de acordo com o rating, tipologia de empresa e maturidade da operação.
Para mais informação, consulte o documento de divulgação.
% Garantia Mútua / % Contragarantia
75% ou 100%/50%
Financial characteristics: illustrative example
Fees and charges:
- The IC may charge the beneficiary the fees and charges set out in its price list, subject to the usual adjustments;
- The company bears all costs and charges associated with arranging the financing, including those relating to property valuations, registrations, deeds, taxes or duties, and other similar expenses;
- No fees are charged for custody of securities if the account is used solely for holding shares in SGMs;
- In the case of fixed-rate loans, the IC may pass on to the company any costs incurred in connection with a full or partial early repayment, or a change from a fixed to a variable rate, as requested by the company;
- SGMs will not charge clients any fees for issuing guarantees, except for the relevant guarantee fee and, where applicable, the following processing fees:
- For the ‘Impulsar – Strategic Investment’ facility, an arrangement fee of up to 0.5% of the guaranteed amount is payable, with a minimum fee of €200, plus stamp duty at the statutory rate;
- For renewable transactions, a renewal fee of up to 0.25% per annum of the guaranteed amount is payable, with a minimum fee of €100, plus stamp duty at the statutory rate in force.
Granting a mutual guarantee is conditional upon acquiring an SGM’s shares amounting to up to 1% of the guaranteed value.
Interest:
According to the repayment schedule of the transaction, the beneficiary will pay all interest in full and in arrears.
If the index or reference rate is found to be less than zero, it will be treated as zero when determining the applicable rate.
